中國證券監督管理委員會公告

〔2012〕37號





　 現公布《關于調整證券公司凈資本計算標準的規定（2012年修訂）》，自公布之日起施行。







　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 中國證監會

　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　 2012年11月16日　　　


附件：《關于調整證券公司凈資本計算標準的規定（2012年修訂）》.doc




關于調整證券公司凈資本計算標準的規定（2012年修訂）


為充分反映和有效防范證券公司流動性風險，根據市場發展情況，我會調整了《證券公司凈資本計算表》和《證券公司風險控制指標監管報表》，自公布之日起施行。《關于調整證券公司凈資本計算標準的規定》（證監會公告〔2008〕年29號），同時廢止。

附件：1. 證券公司凈資本計算表
2. 證券公司風險控制指標監管報表

附件1：

證券公司凈資本計算表
編制單位： 年 月 日 單位：元
項 目 行次 期初余額 期末余額 扣減比例 應計算的
金額
期初余額 期末余額
凈資產 1
減：金融資產的風險調整合計 2
1．股票注1 3
其中：上海180指數、深圳100指數、滬深300指數成分股 4 5%
一般上市股票 5 10%
流通受限的股票 6 20%
持有一種股票的市值與該股票市值的比例超過5%的 7 40%
ST股票 8 50%
*ST股票 9 60%
已退市且在代辦股份轉讓系統掛牌的股票 10 80%
已退市且未在代辦股份轉讓系統掛牌的股票 11 100%
2．貨幣市場基金 12 0%
3．證券投資基金注2 13 1%
4．固定收益類證券注3 14
其中：國債、中央銀行票據 16 0%
金融債券、地方政府債 17 1%
信用評級AAA級的信用債券 18 2%
信用評級AAA級以下，BBB級（含）以上的信用債券 19 4%
信用評級BBB級以下的信用債券 20 20%
5．可轉換債券 21 5%
6．信托產品投資注4 22 80%
7．集合理財計劃投資 23
其中：投資其他證券公司集合理財計劃 24 5%
投資本公司集合理財計劃（未約定先行承擔虧損） 25 10%
投資本公司集合理財計劃（約定先行承擔虧損） 26 15%
8．委托其他證券公司、基金公司的定向、專戶等理財投資注5 27 10%
9．其他金融產品投資注6 28
減：衍生金融資產的風險調整合計 29
1．權證投資 30 20%
2．利率互換公允價值變動收益形成的資產 31 100%
3．其他衍生金融資產注7 32
減：其他資產項目的風險調整合計 33
1．拆出資金（合同期以內） 34 0%
2．融出資金 35 2%
3．融出證券注8 36 5%
4．買入返售金融資產（未逾期） 37 0%
5．應收利息 38 0%
6．存出保證金 39
其中：交易保證金 40 0%
履約保證金 41 10%
期貨保證金注9 42 100%
其他存出保證金 43
7．長期股權投資(不含對上市公司的股權投資) 44
其中：對控股證券業務子公司股權投資 45 100%
對控股基金、期貨等其他金融業務子公司股權投資注11 46 100%
對其他業務子公司股權投資注10 47 100%
對境外子公司股權投資 48 100%
策略性股權投資注11 49 100%
其他股權投資注12 50 100%
8．投資性房地產 51 100%
9．固定資產 52
其中：所有權權屬明確的房產 53 100%
其他固定資產 54 100%
10．無形資產 55
其中：交易席位費 56 50%
其他無形資產 57 100%
11．商譽 58 100%
12．遞延所得稅資產 59 100%
13．應收股利 60 0%
14．應收融資融券客戶款 61 100%
15．應收款項 62
其中：賬齡一年以內（含一年） 63 10%
賬齡一年至二年（含二年） 64 50%
賬齡二年以上 65 100%
應收股東及其關聯公司款項 66 100%
16．代理承銷證券 67 0%
17．代兌付債券 68 0%
18．待轉承銷費用 69 100%
19．抵債資產 70 100%
20．長期待攤費用 71 100%
21．其他 注13 72 100%
減：或有負債的風險調整合計 73
1．對外擔保金額（公司為自身負債提供的反擔保除外） 74 100%
2．對控股證券業務子公司提供的擔保承諾 75 100%
3．其他或有負債注14 76
減：中國證監會認定的其他調整項目合計注15 77
1．所有權受限等無法變現的資產(如被凍結） 78 100%
2．其他項目 79
加：中國證監會核準的其他調整項目注15 80
1．借入的次級債務注16 81
2．母公司提供的擔保承諾 82
凈資本金額 83
附1：期末或有事項
附2：其他需要特別說明的事項

注：1. 股票的分類中同時符合兩個或兩個以上標準的，應采用最高的比例進行扣減。
2. 證券投資基金不含貨幣市場基金。
3. 金融債券含國家開發銀行、進出口銀行、農業發展銀行等政策性銀行發行的金融債券及國際開發機構人民幣債券。信用評級以長期信用評級為基準，短期信用評級A-1歸入AAA級信用債券中，短期信用評級A-2、A-3歸入AAA級以下、BBB級（含）以上的信用債券，短期信用評級B級（含）以下歸入信用評級BBB級以下的信用債券。超短期融資券適用其發行主體的信用評級。未評級的信用債券歸入BBB級以下信用債券。中小企業私募債券按照其信用評級確定其凈資本扣減比例。
4. 信托產品投資由中國證監會按其評級、期限以及擔保等情況確定其風險調整扣減比例。目前按80%的比例進行風險調整。
5. 委托其他證券公司、基金公司的定向、專戶等理財投資不含購買的集合理財計劃及證券投資基金。
6. 按證監會根據審慎監管原則和有關投資的風險情況確定的比例進行調整。
7. 按證監會根據審慎監管原則和有關投資的風險情況確定的比例進行調整。
8. 融出證券除按照融出證券市值的5％扣減凈資本外，還應根據融出證券所屬自營股票的類別，按對應的折扣比例扣減凈資本。
9. 期貨保證金是指已被股指期貨合約占用的交易保證金。
10. 其他業務子公司是指經批準或認可的從事直接投資、另類投資等業務的子公司。
11. 策略性股權投資是指經批準或認可的對證券公司、基金公司、期貨公司、商業銀行等機構的參股性投資。
12. 其他股權投資是指未經核準或認可的股權投資。
13. 購買固定資產等長期資產的預付款項應按照100%比例扣減凈資本。
14. 按或有事項涉及金額的20%或可能發生的損失孰高者扣除。
15. 指由中國證監會核準的其他允許計入凈資本或從中扣除的項目。
16. 次級債計入凈資本的具體比例在《證券公司借入次級債務規定》（證監會公告[2010]23號）中規定。
17. 計算凈資本時，需要計提資產減值準備的項目，以扣減資產減值準備后的凈額作為計算基礎；無須計提資產減值準備的項目，以其賬面余額作為計算基礎。
18. 流通受限的股票，指已發行尚未上市流通的新股、處于禁售期的法人股以及在一定期限內被鎖定的股票。



法定代表人： 辦公電話：
總經理： 辦公電話：
財務負責人： 辦公電話： 移動電話：
制表人： 辦公電話： 移動電話：

















附件2：

證券公司風險控制指標監管報表
編制單位： 年 月 日
項 目 行次 期初 期末 預警標準 監管標準 備注
凈資本 1 　 　 　 　
凈資產 2 　 　 　 　 　
凈資本/各項風險資本準備之和 3 　 　 >120% >100% 　
凈資本/凈資產 4 　 　 >48% >40% 　
凈資本/負債 5 　 　 >9.6% >8% 　
凈資產/負債 6 　 　 >24% >20% 　
自營權益類證券及證券衍生品注1/凈資本 7 　 　 <80% <100% 　
自營固定收益類證券/凈資本 8 　 　 <400% <500% 　
持有一種權益類證券的成本與凈資本的比例前五名 9 　 　 <24% <30% 　
其中： 10 　 　 　
　 11 　 　 　
　 12 　 　 　
　 13 　 　 　
　 14 　 　 　
持有一種權益類證券的市值與其總市值的比例前五名注2 15 　 　 <4% <5% 　
其中： 16 　 　 　
　 17 　 　 　
　 18 　 　 　
　 19 　 　 　
　 20 　 　 　
對單一客戶融資規模與凈資本的比例前五名 21 　 　 <4% <5% 　
其中： 22 　 　 　 　 　
　 23 　 　 　 　 　
　 24 　 　 　 　 　
　 25 　 　 　 　 　
　 26 　 　 　 　 　
對單一客戶融券規模與凈資本的比例前五名 27 　 　 <4% <5% 　
其中： 28 　 　 　 　 　
　 29 　 　 　 　 　
　 30 　 　 　 　 　
　 31 　 　 　 　 　
　 32 　 　 　 　 　
接受單只擔保股票市值與該股票總市值比例前五名 33 　 　 <16% <20% 　
其中： 34 　 　 　 　 　
　 35 　 　 　 　 　
　 36 　 　 　 　 　
　 37 　 　 　 　 　
38
注：1. 包括股指期貨、利率互換等衍生品，其中股指期貨投資規模以買入賣出股指期貨合約價值總額的15%計算，利率互換投資規模以利率互換合約名義本金總額的3%計算。
2. 證券公司委托基金公司進行的特定單一客戶投資和委托其他證券公司進行的定向理財投資不受"持有一種權益類證券的市值與其總市值的比例不得超過5％"的限制，不必填報。
3. “證券衍生品”包括：權證、股指期貨、利率互換；權益類證券具體包括：股票、股票基金、混合基金、集合理財產品、信托產品及證券公司委托基金公司、其他證券公司進行的證券投資（不含購買的證券投資基金、集合理財產品）；固定收益類證券具體包括：債券（含中小企業私募債券）、債券基金、央行票據、貨幣市場基金、資產證券化產品。
4. 表中有關前五名的期初數據，是指期末前五名情形所對應的期初數。


法定代表人： 辦公電話：
總經理： 辦公電話：
財務負責人： 辦公電話： 移動電話：
制表人： 辦公電話： 移動電話：